График выполнен в TradingView
В новом выпуске Cred и DonAlt,авторы рассылки Technical Roundup, обсуждают снижение рынков BTC и ETH, а также обновляют свой анализ фьючерсных рынков. В поле зрения: базис фьючерсов на биткойн, финансирование бессрочных фьючерсов на альткойны, открытый интерес и ликвидации.
Биткойн откатывается к недельной структуре
Биткойн/доллар тестирует уровень прорыва на недельном таймфрейме.
Как мы и писали в прошлом обзоре, прорывы на недельном графике, безусловно, бычий фактор — до тех пор, пока однажды это не срабатывает. С точки зрения ТА аргумент в пользу силы биткойна к доллару в значительной степени основывается на прорыве верхней границы недельного диапазона. С этим пока всё в порядке. На момент подготовки текста она тестируется в качестве поддержки.
В нашем понимании этот уровень имеет определяющее значение. Если прорыв окажется неудачным — веским свидетельством этого будет закрытие недельной свечи ниже $55,8 тыс., — то мы будем ожидать медвежьего продолжения.
При формировании неудачного прорыва привлекательными видятся два сетапа.
Первый — покупка на восстановлении цены выше уровня неудачного прорыва. Может звучать несколько путанно, но логика довольно простая. Рынки редко формируют неудачные прорывы дважды подряд. Обычно имеет место один сетап-ловушка, и если затем цена вновь возвращается за определяющий уровень прежнего неудачного прорыва, это обычно хороший сигнал о продолжении тренда. Вероятность второго неудачного прорыва подряд гораздо ниже, чем простого продолжения. Соответственно, если этот максимум недельного диапазона не будет удержан и «ловля падающих ножей» в области предполагаемого большего минимума вам не по душе, то покупка при восстановлении выше уровня неудачного прорыва — это одна из наиболее внятных потенциальных возможностей, просматриваемых на данных момент.
Второй потенциально привлекательный сетап — это ставка на формирование большего минимума. Бо́льшие максимумы не всегда приводят к немедленному продолжению импульса. Иногда рынку нужно дополнительное подтверждение в виде большего минимума, прежде чем возобновить восходящий тренд. Преодоление верхней границы недельного диапазона подразумевало установление большего максимума, и возможно, что теперь рынку нужен несколько более глубокий больший минимум. Главным претендентом на это в паре BTC/USD видится область $50 тыс., состоящая из поддержек на нескольких таймфреймах у $52 тыс. и $48 тыс.
Резюмируя, рынок находится у недельной поддержки $55,8–60 тыс. Наш «бычий» настрой остается в силе только до тех пор, пока она сохраняется. При недельном закрытии ниже $55,8 тыс. наши ожидания меняются на «медвежьи» в краткосрочной и среднесрочной перспективе. На сегодня мы видим две разумные потенциальные возможности: покупка при восстановлении выше $60 тыс. и/или ставка на формирование большего минимума у определяющего структурного уровня ~$50 тыс.
Тренд ETH обрывается
Аккуратный тренд на дневном графике ETH/USD нарушен. ETH торгуется у верхней границы прежнего недельного диапазона около $4000.
В прошлом выпуске мы упоминали о том, что этот тренд не производит впечатления надежного. В кои-то веки дурные предчувствия Cred(а) с его посттравматическим расстройством от опыта подобного ценового действия в стиле «лестница вверх, потом лифт вниз» оправдались.
Как и в BTC/USD, определяющим уровнем является максимум прежнего недельного диапазона. $4000 — это поддержка до тех пор, пока не подтверждено обратное. Если она будет потеряна, то наши ожидания сменятся на «медвежьи» на краткосрочную и среднесрочную перспективу.
К этому слому тренда на дневном таймфрейме сто́ит отнестись серьезно. Это первый существенный меньший минимум на дневном графике после сентябрьского дна. Беспрепятственный марш Ethereum, похоже, прерван. Другими словами, рынок по-прежнему находится выше недельной поддержки $4000 (это хорошо), но дневной тренд только что оказался сломлен (не хорошо). Какие опции, с нашей точки зрения, доступны на рынке в условиях этого временного противоречия? Есть два варианта.
Первый — покупка у решающего уровня ($4000) в расчете на его удержание и на то, что слом дневного тренда обернется блефом и «медвежьей ловушкой». Это рискованная ставка, однако подразумевающая максимальное соотношение риск/доходность. Подойдет далеко не каждому.
Другой вариант — подождать восстановления дневного тренда. Возвращение цены выше ближайшего структурного уровня ($4600) на дневном таймфрейме было бы хорошим сигналом к продолжению роста.
Обе эти идеи предполагают удержание поддержки $4000. Если этого не произойдет, рыночная структура на недельном таймфрейме примет вид крайне неприглядной тройной вершины с ложным прорывом. В этом случае определяющий уровень для потенциального большего минимума находится около $3000 (хотя DonAlt эту идею не одобряет); другой вариант — покупка при восстановлении цены выше $4000 (тот же тезис о малой вероятности двух неудачных прорывов подряд).
Резюмируя, пока уровень $4000 удерживается, резонными опциями для покупки в расчете на продолжение тренда нам видится либо поиск фитилей на крайних уровнях поддержки для максимизации соотношения риск/доходность, либо покупка при восстановлении цены выше $4600. Если уровень $4000 не удерживается на старших таймфреймах, то наш настрой и правила игры несколько меняются: возможны варианты для гемблинга в расчете на формирование большего минимума в районе $3000, либо для бумерской консервативной покупки при восстановлении выше $4000.
Выравнивание криптофьючерсов
(раздел будет добавлен в ближайшее время)
